▍香港FSIE制度更新 – 安全港條款上線

2023年1月1日後，香港境外被動所得免稅制度（Foreign Source Income Exemption，FSIE）正式上路，近日香港通過兩項法案，進一步修訂免稅制度並加入安全港條款（Safe-harbor rules），針對境內股權處分收益制定更明確的稅收規則。
延伸閱讀：香港境外所得免稅新法 – 2023年上路

除了香港之外，新加坡也於前日修改所得稅法第10L條補足經濟實質規定，若相關集團被認定不具經濟實質，其處分外國資產的收益將遭稅擊！ 詳細內容歡迎參考：新加坡經濟實質新規 – 外國資產收益恐遭攔截？

FSIE懶人包

1. 規範對象
   
   • 跨國企業（Multinational Enterprise，MNE）：指在香港進行商業活動的實體集團，其最終母公司在不同司法管轄區。
     
   • 常設機構：外國公司在香港擁有常設營業場所，或信託架構中的私人控股公司，若在不同司法管轄區設立，也視為MNE。
     
     
2. 境外被動所得項目
   
   • 利息（Interest）
     
   • 股利（Dividend）
     
   • 股權處分收益（Disposal Gain）
     
   • 智慧財產權收益（IP Income）
     
     
3. 免稅條件
   對於在香港收取的境外被動所得，需符合相關經濟實質要求或按關聯比率判定，方可保持免稅待遇。

法案內容

1. 擴大境外所得免稅制度
   應歐盟要求，香港擴大了境外處分收益的適用範圍，包括金融與非金融性質的資產，代表除非實體符合智慧財產權（Intellectual Property，IP）資產的相關要求或非IP資產的經濟實質要求，否則這類境外處分收益將被視為源自香港，需繳納利得稅（Profit Tax）。 值得注意的是，法案中設有多項例外和減免措施，包括豁免受監管的金融實體和享受優惠制度的納稅人，以及即使交易商（Trader）在香港沒有實質業務活動交易商，其處分收益仍不受境外所得免稅制度約束。
   
   
2. 境內股權處分安全港條款
   另外，根據香港稅法規定，境內的處分收益被歸類為資本性質則無須納稅，然而並沒有明確的標準來檢驗還為資本帳戶收益，因此香港政府會進行”貿易象徵（badges of trade）*”分析，以確定該收益是否須納稅，不過現在香港引入境內股權處分收益的安全港條款，如果在處分前至少連續24個月內持有投資實體15％的股權，則該收益可被視為免稅，但須注意此條款並非全面適用。此外，當股權從交易股票（trading stock）變為固定資產（capital asset）時，將適用特殊規則。
   
   *貿易象徵（badges of trade）：香港稅務局確定股權是否被視為固定資產時使用的方法。

結論

近年各國為打擊跨國企業逃稅紛紛強化稅務規定，此次法案修正將有助於提高香港稅收透明度，跨國企業需再度檢視其在香港的資產配置並評估潛在的稅務影響，確保其遵守新的境外所得免稅制度，而投資者應留意新的安全港規則，更有效地規劃和管理其投資組合，降低可能的稅務風險。

資料來源

https://globaltaxnews.ey.com/news/2023-2052-hong-kong-passes-bills-on-asset-disposal-gain-regimes
https://www.shlegal.com/docs/default-source/news-insights-documents/2024/briefing-note—update-on-hong-kong’s-refined-foreign-sourced-passive-income-taxation-regime.pdf